天治稳健双盈债券型证券投资基金分红公告

1. 公告基本信息

基金简称 天治稳健双盈债券

基金主代码 350006

基金合同生效日 2008年11月5日

基金管理人名称 天治基金管理有限公司

基金托管人名称 中国农业银行股份有限公司

公告依据

《证券投资基金信息披露管理办法》、《天治稳健双盈

债券型证券投资基金基金合同》、《天治稳健双盈债券

型证券投资基金招募说明书》

收益分配基准日 2019年6月12日

截止收益分配基准日的相

关指标

基准日基金份额净值（单位：人民币

元）

1.7321

基准日基金可供分配利润（单位：人

民币元）

555,187,205.62

截止基准日按照基金合同约定的分

红比例计算的应分配金额（单位：人

民币元）

111,037,441.13

本次分红方案（单位：元/10份基金份额） 1.3690

有关年度分红次数的说明 本次分红为2019年度的第2次分红

注：1、对于未选择具体分红方式的投资者，本基金默认的分红方式为现金分红。

2、根据《天治稳健双盈债券型证券投资基金基金合同》约定，在符合有关基金分红条件的前提下，本基金收益每年最多分配12次，每次基金收益分配比例不低于可分配收益的20%。

2. 与分红相关的其他信息

权益登记日 2019年6月27日

除息日 2019年6月27日

现金红利发放日 2019年6月28日

分红对象 权益登记日在本公司登记在册的本基金全体基金份额持有人。

红利再投资相关事项的说明

选择红利再投资的投资者其现金红利转换为基金份额的基金份额净值基准

日为2019年6月27日， 该部分基金份额将于2019年6月28日直接计入其

基金账户，投资者可自2019年7月1日起询、赎回。

税收相关事项的说明

根据财政部、国家税务总局的财税[2002]128号《财政部、国家税务总局关于开

放式证券投资基金有关税收问题的通知》及财税[2008]1号《关于企业所得税

若干优惠政策的通知》的规定，基金向投资者分配的基金利润，暂不征收所得

税。

费用相关事项的说明 本基金本次分红免收分红手续费和红利再投资费用。

3. 其他需要提示的事项

（1）权益登记日申购的基金份额不享有本次分红权益，赎回的基金份额享有本次分红权益。

（2）投资者通过任一销售机构按基金交易代码提交的分红方式变更申请，只对投资者在该销售机构指定交易账户下的基金份额有效，并不改变投资者在其他销售机构基金份额的分红方式。如投资者希望变更在其他销售机构基金份额的分红方式，需按基金交易代码通过其他销售机构交易账户提交变更分红方式的业务申请。

（3）投资者可通过本公司网站（www.chinanature.com.cn）或客户服务电话（400-098-4800）询分红方式是否正确，如不正确或希望变更分红方式的，请于权益登记日之前（不含权益登记日）到销售网点或通过电子交易平台办理变更手续。本次分红方式将以投资者在权益登记日之前（不含权益登记日）最后一次选择的分红方式为准。

（4）天治稳健双盈债券型证券投资基金的销售机构详见本基金更新的招募说明书或相关公告。

（5）本基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。因基金分红导致基金份额净值变化，不会改变基金的风险收益特征，不会降低基金投资风险或提高基金投资收益。基金的过往业绩不代表未来表现，敬请投资者注意投资风险。

特此公告。

天治基金管理有限公司

2019年6月26日

级 C级

下属分级基金的交易代码 000080 000081

报告期末下属分级基金的份额总额 27,510,534.19份 79,245,223.39份

§3主要财务指标和基金净值表现

3.1主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期（2019年4月1日－2019年6月30日）

天治可转债增强债券A级 天治可转债增强债券C级

1．本期已实现收益 616,287.02 1,778,987.90

2．本期利润 -762,767.93 -2,177,715.04

3．加权平均基金份额本期利润 -0.0272 -0.0266

4．期末基金资产净值 32,225,688.36 90,877,973.10

5．期末基金份额净值 1.171 1.147

注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

3.2基金净值表现

3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

天治可转债增强债券A级

阶段 净值增长 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准收 ①－③ ②－④

率① 标准差② 准收益率③ 益率标准差④

过去三个 -2.42% 0.96% -0.24% 0.06% -2.18% 0.90%

月

天治可转债增强债券C级

阶段 净值增长 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准收 ①－③ ②－④

率① 标准差② 准收益率③ 益率标准差④

过去三个 -2.47% 0.96% -0.24% 0.06% -2.23% 0.90%

月

3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

§4管理人报告

4.1基金经理（或基金经理小组）简介

姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业 说明

任职日期 离任日期 年限

固定收

益部总

监、公司 数量经济学硕士研究生，具

投资副 有基金从业资格，历任天治

总监、本 基金管理有限公司交易员、

王洋 基金的 2014年9 - 11年 研究员、基金经理助理，现

基金经 月4日 任固定收益部总监、公司投

理、天治 资副总监、本基金的基金经

稳健双 理、天治稳健双盈债券型证

盈债券 券投资基金基金经理。

型证券

投资基

金基金

经理

4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

在本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金法》和其他相关法律法规的规定以及《天治可转债增强债券型证券投资基金基金合同》、《天治可转债增强债券型证券投资基金招募说明书》的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的则管理和运用基金财产，为基金份额持有人谋求利益。本基金管理人通过不断完善法人治理结构和内部控制制度，加强内部管理，规范基金运作。本报告期内，基金运作合法合规，没有发生损害基金份额持有人利益的行为。

4.3公平交易专项说明

4.3.1公平交易制度的执行情况

报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司《公平交易制度》、《异常交易监控与报告制度》。本基金管理人公平交易体系涵盖授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节，并通过明确投资权限划分、建立统一研究报告管理平台、分层次建立适用全公司及各投资组合的投资对象备选库和交易对手备选库、应用投资管理系统公平交易相关程序、定期对不同投资组合收益率差异、交易价差、成交量事后量化分析评估等一系列措施切实落实各项公平交易制度。

报告期内，本基金管理人整体公平交易制度执行情况良好，未发现有违背公平交易的相关情况。

4.3.2异常交易行为的专项说明

报告期内，未发生"所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%"的情形。

报告期内，本基金管理人未发现异常交易行为。

4.4报告期内基金投资策略和运作分析

2019年二季度可转债市场表现一般，跟随股票市场进行调整。主要是内外部环境和政策的变化带来了市场预期的改变。一季度市场对于国内经济、外部环境以及宏观政策非常乐观，给予权益市场一定的溢价，随着政策的边际变化和外部环境的变化，股票市场出现调整，可转债跟随正股调整，同时，本身估值也出现了显著的压缩。

一季度，社融显著放量，宏观总杠杆有所上升，经济总体表现良好。二季度，国内货币政策边际略有收紧，政府和市场都在观测经济本身的内生性，从已经公布的数据来，货币政策及政府投资对于经济的带动十分有限。结合一二季度的情况来，目前呈现出消费平稳、投资疲弱的格局，受制于较高的负债率，地方政府投资空间非常有限，对投资的带动也非常有限。另一个变量是二季度中美贸易战又起波澜，虽然随着G20两国领导人的会晤暂时平缓，但不确定性仍然长期存在。二季度另外一个变量是二十年以来首家国内银行被托管，上次还是在90年代的海南。这将对国内广大的城商行、农信社等中小银行的商业模式造成较大的长期影响，而对市场来说，信用分层越发明显，边际上出现了显著的信用收缩。

二季度，海外也出现了变化，美国经济不复一年多以来亮眼的变现，开始出现疲弱态势，美联储货币政策出现转变，全球经济的火车头行驶开始乏力。

因此，二季度资本市场基本表现为对各种不确定性的忧虑，权益资产下跌，无风险利率下行，信用利差显著拉大，流动性分层非常明显。因而所持品种差异带来的投资回报差异非常大。

就转债市场而言，由于品种的相对集中，市场整体表现较差，估值压缩明显。

在这样一个市场环境和宏观背景下，可转债二季度的投资运作基本根据这一市场节奏不断调整资产配置。我们仍然以资产估值作为重要投资标准，动态调整组合和仓位。但受制于市场整体表现不佳，组合投资回报情况不佳。

4.5报告期内基金的业绩表现

报告期末，本基金A类份额净值为1.171元，C类份额净值为1.147元；报告期内本基金A类份额净值增长率为-2.42%，业绩比较基准收益率为-0.24%，低于同期业绩比较基准收益率

2.18%；C类份额净值增长率为-2.47%，业绩比较基准收益率为-0.24%，低于同期业绩比较基准收益率2.23%。

4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

报告期内，本基金不存在基金持有人数少于200人或基金资产净值低于5000万元的情形。

§5投资组合报告

5.1报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）

1 权益投资 - -

其中：股票 - -

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 162,724,818.75 96.44

其中：债券 162,724,818.75 96.44

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返售 - -

金融资产

7 银行存款和结算备付金合计 2,676,081.18 1.59

8 其他资产 3,322,694.64 1.97

9 合计 168,723,594.57 100.00

5.2报告期末按行业分类的股票投资组合

5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合

注：本基金本报告期末未持有股票。

5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

注：本基金本报告期末未持有港股通投资股票。

5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

注：本基金本报告期末未持有股票。

5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

1 国家债券 1,998,400.00 1.62

2 央行票据 - -

3 金融债券 5,503,300.00 4.47

其中：政策性金融债 5,503,300.00 4.47

4 企业债券 - -

5 企业短期融资券 - -

6 中期票据 - -

7 可转债（可交换债） 155,223,118.75 126.09

8 同业存单 - -

9 其他 - -

10 合计 162,724,818.75 132.19

5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值

比例（％）

1 113011 光大转债 182,700 19,804,680.00 16.09

2 127010 平银转债 114,970 13,694,076.70 11.12

3 132018 G三峡EB1 121,030 12,103,000.00 9.83

4 113511 千禾转债 86,000 11,093,140.00 9.01

5 132005 15国资EB 87,000 9,870,150.00 8.02

5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。

5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

注：本基金本报告期末未持有贵金属。

5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

注：本基金本报告期末未持有权证。

5.9报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

5.9.1本期国债期货投资政策

注：本基金本报告期末未持有国债期货。

5.9.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

注：本基金本报告期末未持有国债期货。

5.9.3本期国债期货投资评价

注：本基金本报告期末未持有国债期货。

5.10投资组合报告附注

5.10.1本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调以及处罚的情况的说明

本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

5.10.2基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明

本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。

5.10.3其他资产构成

序号 名称 金额（元）

1 存出保证金 36,260.48

2 应收证券清算款 2,798,976.58

3 应收股利 -

4 应收利息 454,742.70

5 应收申购款 32,714.88

6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 3,322,694.64

5.10.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) 占基金资产净值比例（％）

1 113011 光大转债 19,804,680.00 16.09

2 113511 千禾转债 11,093,140.00 9.01

3 110046 圆通转债 9,151,928.40 7.43

4 128024 宁行转债 9,079,089.50 7.38

5 110049 海尔转债 8,452,480.00 6.87

6 128020 水晶转债 6,067,782.81 4.93

7 128022 众信转债 4,403,364.00 3.58

8 113015 隆基转债 3,832,200.00 3.11

9 113009 广汽转债 3,828,272.00 3.11

10 128035 大族转债 1,141,817.92 0.93

5.10.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

注：本基金本报告期末未持有股票。

5.10.6投资组合报告附注的其他字描述部分

由于四舍五入的因，分项之和与合计项可能存在尾差。

§6开放式基金份额变动

单位：份

项目 天治可转债增强债券A级 天治可转债增强债券

C级

报告期期初基金份额总额 29,678,156.67 88,617,636.55

报告期期间基金总申购份额 703,916.65 3,455,199.71

减:报告期期间基金总赎回份额 2,871,539.13 12,827,612.87

报告期期间基金拆分变动份额（份额减 - -

少以"-"填列）

报告期期末基金份额总额 27,510,534.19 79,245,223.39

§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1基金管理人持有本基金份额变动情况

注：报告期内，基金管理人未运用固有资金申购、赎回或买卖本基金。

7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

注：报告期内，基金管理人未运用固有资金申购、赎回或买卖本基金。

§8影响投资者决策的其他重要信息

8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

注：本基金本报告期未存在单一投资者持有基金份额比例达到或者超过20%的情况

8.2影响投资者决策的其他重要信息

经天治基金管理有限公司第五届董事会第四十一次会议审议通过，自2019年5月10日起，聘任闫译女士担任公司副总经理，上述事项已按有关规定在中国证券投资基金业协会完成相关手续，并报中国证券监督管理委员会上海监管局备案，本基金管理人于2019年5月10日在中国证券监督管理委员会指定媒介及公司网站上刊登了相关公告。

§9备件目录

9.1备件目录

1、天治可转债增强债券型证券投资基金设立等相关批准件

2、天治可转债增强债券型证券投资基金基金合同

3、天治可转债增强债券型证券投资基金招募说明书

4、天治可转债增强债券型证券投资基金托管协议

5、本报告期内按照规定披露的各项公告

9.2存放地点

天治基金管理有限公司办公地点—上海市复兴西路159号。

9.3阅方式

www.chinanature.com.cn

天治基金管理有限公司

2019年7月16日

固有资金申购、赎回或买卖本基金。

§8影响投资者决策的其他重要信息

8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况

投资者 持有基金份额比例

类别 序号 达到或者超过20% 期初 申购 赎回 持有份额 份额占

的时间区间 份额 份额 份额 比

机构 1 20190401-20190630 10,001,000.00 - - 10,001,000.00 44.92%

个人 1 20190401-20190630 4,715,849.06 - - 4,715,849.06 21.18%

产品特有风险

本基金充分做好流动性管理，持有的权益资产和固定收益资产均流动性较好，持有基金份额20%以上的单一投资者一次性赎回对本基金的流动性影响有限。

8.2影响投资者决策的其他重要信息

经天治基金管理有限公司第五届董事会第四十一次会议审议通过，自2019年5月10日起，聘任闫译女士担任公司副总经理，上述事项已按有关规定在中国证券投资基金业协会完成相关手续，并报中国证券监督管理委员会上海监管局备案，本基金管理人于2019年5月10日在中国证券监督管理委员会指定媒介及公司网站上刊登了相关公告。

§9备件目录

9.1备件目录

1、天治趋势精选灵活配置混合型证券投资基金设立等相关批准件

2、天治趋势精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同

3、天治趋势精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书

4、天治趋势精选灵活配置混合型证券投资基金托管协议

5、本报告期内按照规定披露的各项公告

9.2存放地点

天治基金管理有限公司办公地点—上海市复兴西路159号。

9.3阅方式

www.chinanature.com.cn

天治基金管理有限公司

2019年7月16日

手续，并报中国证券监督管理委员会上海监管局备案，本基金管理人于2019年5月10日在中国

证券监督管理委员会指定媒介及公司网站上刊登了相关公告。

§9备件目录

9.1备件目录

1、天治研究驱动灵活配置混合型证券投资基金设立等相关批准件

2、天治研究驱动灵活配置混合型证券投资基金基金合同

3、天治研究驱动灵活配置混合型证券投资基金招募说明书

4、天治研究驱动灵活配置混合型证券投资基金托管协议

5、本报告期内按照规定披露的各项公告

9.2存放地点

天治基金管理有限公司办公地点—上海市复兴西路159号。

9.3阅方式

www.chinanature.com.cn

天治基金管理有限公司

2019年7月16日