信诚沪深300指数分级证券投资基金2019年第二季度报告

2019年06月30日

基金管理人：中信保诚基金管理有限公司

基金托管人：中国建设银行股份有限公司

报告送出日期：2019年07月19日

§1重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2019年7月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2019年4月1日起至6月30日止。

§2基金产品概况

基金简称 信诚沪深300指数分级

场内简称 信诚300

基金主代码 165515

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2012年02月01日

报告期末基金份额总额 450,170,496.91份

投资目标 本基金力争通过对沪深30 0指数的跟踪复制, 为投资人提 供一个投资沪深

300指数的有效工具。

本基金采用完全复制法跟 踪指数,即按照沪 深300指数中成份股组成及在

权重构建股 票投资组合,并根据 标的指数成 份股及其 权重的变化 进行相应

调整,力争 保持基金净 值收益率 与业绩比较 基准之间 的日均跟踪 偏离度的

绝对值不超过0.35%,年跟踪误差不超过4%。

投资策略 基金管理人 可运用股指 期货,以 提高投资效 率更好地 达到本基金 的投资目

标。本基金在股指期货投 资中将根据 风险管理的则,以套期保值为目的,

在风险可控 的前提下, 本着谨慎 则,参与 股指期货的 投资,以 管理投 资组

合的系统性风险,改善组 合的风险收益特性。此外,本基金还将运用股指期

货来对冲特 殊情况下的 流动性风 险以进行有 效的现金 管理,以及 对冲因其

他因导致无法有效跟踪标的指数的风险。

业绩比较基准 95%×沪深300指数收益率+5%×金融同业存款利率

本基金为跟踪指数的股票 型基金,具有较高风险 、较高预 期收益的特征,其

风险收益特征 预期风险和预期收益高于 货币市场基金、债券型基金和混 合型基金。从本

基金所分离的两类基金份额来,信诚沪深300A份额具有低风险、收益相

对稳定的特征;信诚沪深300B份额具有高风险、高预期收益的特征。

基金管理人 中信保诚基金管理有限公司

基金托管人 中国建设银行股份有限公司

下属分级基金的基金简称 信诚沪深300指数 信诚沪深300指数分 信诚沪深300指数分级

分级A 级B

下属分级基金的场内简称 沪深300A 沪深300B 信诚300

下属分级基金的交易代码 150051 150052 165515

报告 期末下属 分级基金 的份143,094,070.00份 143,094,070.00份 163,982,356.91份

额总额

下属分级基金 的风险收 益特A份额具有低风险、B份额具有高风险、 本基金为跟踪指数的股票型

征 收益 相 对稳定的特高预期收益的特征。 基金 ,具有较 高风险 、较高预

征。 期收 益的特征 ,其预 期风险和

预期收益高于货币市场基金、

债券型基金和混合型基金。

注:本基金管理人法定名称于2017年12月18日起变更为“中信保诚基金管理有限公司”。

本基金管理人已于2017年12月20日在中国证监会指定媒介以及公司网站上刊登了公司法定名称变更的公告。

§3主要财务指标和基 金净值表现

3.1主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期

（2019年04月01日-2019年06月30日）

1.本期已实现收益 13,410,944.66

2.本期利润 4,829,243.98

3.加权平均基金份额本期利润 0.0111

4.期末基金资产净值 398,062,711.58

5.期末基金份额净值 0.884

1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

3.2基金净值表现

3.2.1本报告期基金份额 净值增长率及其与同期业绩比较基准 收益率的比较

净值增长率 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基

阶段 ① 标准差② 准收益率③ 准收益率标 ①-③ ②-④

准差④

过去三个月 0.68% 1.44% -1.11% 1.45% 1.79% -0.01%

3.2.2自基金合同生效以 来基金累计净值增长率变动及其与同 期业绩比较基准收益率变动的比较

注:本基金建仓期自2012年2月1日至2012年8月1日,建仓期结束时资产配置比例符合本基金基金

合同规定。

§4管理人报告

4.1基金经理（或基金经理小组）简介

任本基金的基金经理期限 证券从

姓名 职务 业年限 说明

任职日期 离任日期

计算机学硕士、 信息技术硕士 。曾任

职于澳大利亚国 立信息通信技 术研究

院,担任 研究员 ;于中信保诚基 金管理

本基金 基金经理, 有限公司,担任量 化投资部金 融工程

HAN 兼任信诚中证800 2018年04月 师;于华 宝兴业 基金管理有限公 司,担

YILING 金融指数分级证10日 - 5 任量化部投资经理。2016年6月重新

券投资基金的基 加入中信保诚基金 管理有限公 司 ,历

金经理。 任投资经理、基 金经理助理。 现任信

诚沪深300指数分级证券投资基金、

信诚中证800金融指数分级证券投资

基金的基金经理。

注:1.上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。

2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2报告期内本基金运作遵规守信情况说明

在本报告期内,本基金管理人严格按照《证券投资基金法》和其他相关法律法规的规定以及《信诚沪深300指数分级证券投资基金基金合同》、《信诚沪深300指数分级证券投资基金招募说明书》的约定,本着诚实信用、勤勉尽职的则管理和运用基金财产。本基金管理人通过不断完善法人治理结构和内部控制制度,加强内部管理,规范基金运作。本报告期内,基金运作合法合规,没有发生损害基金份额持有人利益的行为。

4.3公平交易专项说明

4.3.1公平交易制度的执行情况

根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,以及公司拟定的《信诚基金公平交易管理制度》,公司采取了一系列的行动实际落实公平交易管理的各项要求。各部门在公平交易执行中各司其职,投资研究前端不断完善研究方法和投资决策流程,确保各投资组合享有公平的投资决策机会,建立公平交易的制度 环境;交易环节加强交易执行的内部 控制,利用恒生交易系统公平交易相关程序,及其它的流程控制,确保不同基金在一、二级市场对同一证券交易时的公平;公司同时不断完善和改进公平交易分析系统,在事后加以了严格的行为监控,分析评估以及报告与信息披露。当期公司整体公平交易制度执行情况良好,未发现有违背公平交易的相关情况。

4.3.2异常交易行为的专项说明

本报告期内,未发现本基金与其它投资组合之间有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。报告期内,未出现参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的交易

(完全复制的指数基金除外)。

4.4报告期内基金的投资策略和运作分析

回顾2019年二季度，中美贸易摩擦在二季度升级，但对后续情况的预期回暖。包商银行事件持续发酵，引发银行板块对风险的忧虑。报告期内，上证综指下跌3.62%，深证成指下跌7.35%，沪深300指数下跌1.21%，创业板下跌10.7%。从几个风险点来，市场情况并不乐观。贸易摩擦的升级和银行系统风险的爆发都会继续压制中小创板块；但也不必过分悲观，中长期大盘蓝筹、价值等方向的公司业绩稳定提升，有长期配置价值，而被压制的中小创板块也已经进入低位，只要出现利好消息就有很大反弹的空间。

展望2019年下半年，风险事件影响有望下降，政府货币经济政策有极大的维稳需求，市场开放程度提升，国内经济回暖可期。

报告期内，本基金在严格控制与指数跟踪偏离的基础上，利用数量化方法构建投资组合进行指数化投资，实现对标的指数的有效跟踪。同时，积极参与网下新股申购，以提高基金净值。

4.5报告期内基金的业绩表现

本报告期内,本基金份额净值增长率为0.68%，同期业绩比较基准收益率为-1.11%,基金超越业绩比较基准1.79%。

4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

本报告期内,本基金未出现连续20个工作日基金资产净值低于五千万元(基金份额持有人数量不满二百人)的情形。

§5投资组合报告

5.1报告期末基金资产 组合情况

序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例

(%)

1 权益投资 375,753,203.30 93.96

其中：股票 375,753,203.30 93.96

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 - -

其中：债券 - -

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -

7 银行存款和结算备付金合计 24,058,447.60 6.02

8 其他资产 90,966.45 0.02

9 合计 399,902,617.35 100.00

5.2报告期末按行业分类的股票投资组合

5.2.1指数投资按行业分类的境内股票投资组合

代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

A 农、林、牧、渔业 1,087,615.00 0.27

B 采矿业 10,167,968.40 2.55

C 制造业 149,198,742.17 37.48

电力、热力、燃气及水生产和供应业 9,103,909.84 2.29

E 建筑业 10,672,724.91 2.68

批发和零售业 4,922,082.51 1.24

G 交通运输、仓储和邮政业 9,242,455.18 2.32

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技术服务业 9,766,631.76 2.45

J 金融业 141,230,207.75 35.48

K 房地产业 18,081,378.52 4.54

L 租赁和商务服务业 3,818,525.72 0.96

M 科学研究和技术服务业 216,700.00 0.05

N 水利、环境和公共设施管理业 348,734.93 0.09

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

教育 - -

Q 卫生和社会工作 1,576,845.78 0.40

R 化、体育和娱乐业 880,325.64 0.22

S 综合 - -

合计 370,314,848.11 93.03

5.2.2积极投资按行业分类的境内股票投资组合

代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

A 农、林、牧、渔业 - -

B 采矿业 915,952.51 0.23

C 制造业 1,746,219.67 0.44

电力、热力、燃气及水生产和供应业 317,343.00 0.08

E 建筑业 152,488.00 0.04

批发和零售业 645,430.60 0.16

G 交通运输、仓储和邮政业 463,366.79 0.12

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技术服务业 360,495.76 0.09

J 金融业 658,463.94 0.17

K 房地产业 - -

L 租赁和商务服务业 - -

M 科学研究和技术服务业 - -

N 水利、环境和公共设施管理业 178,594.92 0.04

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 化、体育和娱乐业 - -

S 综合 - -

合计 5,438,355.19 1.37

5.2.3报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

本基金本报告期末未持有港股通投资股票。

5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细

5.3.1报告期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例

（％）

1 601318 中国平安 423,975 37,568,424.75 9.44

2 600519 贵州茅台 19,815 19,497,960.00 4.90

3 000333 美的集团 193,468 10,033,250.48 2.52

4 601166 兴业银行 511,227 9,350,341.83 2.35

5 600036 招商银行 250,515 9,013,529.70 2.26

6 000858 五粮液 75,851 8,946,625.45 2.25

7 600887 伊利股份 248,759 8,311,038.19 2.09

8 600030 中信证券 291,800 6,947,758.00 1.75

9 000651 格力电器 126,050 6,932,750.00 1.74

10 600000 浦发银行 473,733 5,533,201.44 1.39

5.3.2报告期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细

序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例

（％）

1 600739 辽宁成大 44,390 645,430.60 0.16

2 600485 *ST信威 86,836 545,330.08 0.14

3 000983 西山煤电 63,400 384,204.00 0.10

4 002797 第一创业 52,200 330,948.00 0.08

5 000503 国新健康 18,700 320,892.00 0.08

5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合

本基金本报告期末未持有债券投资。

5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

本基金本报告期末未持有债券投资。

5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属。

5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告末未持有权证。

5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

5.9.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

本基金本报告期末未持有股指期货投资。

5.9.2本基金投资股指期货的投资政策

基金管理人可运用股指期货,以提高投资效率更好地达到本基金的投资目标。本基金在股指期货投资中将根据风险管理的则,以套期保值为目的,在风险可控的前提下,本着谨慎则,参与股指期货的投资,以管理投资组合的系统性风险,改善组合的风险收益特性。此外,本基金还将运用股指期货来对冲特殊情况下的流动性风险以进行有效的现金管理,以及对冲因其他因导致无法有效跟踪标的指数的风险。基金管理人将建立股指期货交易决策部门或小组，授权特定的管理人员负责股指期货的投资审批事项，同时针对股指期货交易制定投资决策流程和风险控制等制度并报董事会批准。此外，基金管理人还将做好培训和准备工作。

5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

5.10.1本期国债期货投资政策

本基金投资范围不包括国债期货投资。

5.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

本基金本报告期末未持有国债期货。

5.10.3本期国债期货投资评价

本基金投资范围不包括国债期货投资。

5.11投资组合报告附注

5.11.1基金投资前十名证券的发行主体被监管部门立案调或 编制日前一年内受到公开谴责 、处罚说明

上海浦东发展银行股份有限公司于2018年7月26日收到人民银行总行处罚（银反洗罚决字[2018]第3号），浦发银行因未按照规定履行客户身份识别义务、未按照规定保存客户身份资料和交易记录、未按照规定报送大额交易报告和可疑交易报告等违法违规事实被人民银行罚款170万元。浦发银行常州分行、上海分行、海口分行、泰州分行和宁波分行于2018年7-12月期间分别受到中国银保监会地方分行的处罚（常银监罚决字[2018]14号、沪银监罚决字[2018]52号、琼银保监筹[2018]167号、泰银监罚决字[2018]7号和甬银监罚决字[2018]40号），因贷前调不尽职、信用卡专项分期资金用途核未执行标准统一的业务流程、未经授权开展委托投资、违规开展存贷业务等违法违规事实被罚款共计1285万元。浦发银行大连分行于2018年12月30日受到国家外汇管理局大连分局处罚（大汇罚字[2018]第6号），浦发银行大连分行因跨境担保业务中对债务人还款资金来源尽职调审核侧重于境内出资、对债务人履约可能性未做尽职审核等违法违规事实被罚款520万元。

对“浦发银行”的投资决策程序的说明:浦发银行为沪深300指数的成分股。该银行于2018年7月受到监管部门处罚。投资经理对事件的影响做了分析后认为，处罚事件不会对公司的企业经营和投资价值产生太大的影响；另外，根据量化模型，投资经理也控制了其在投资组合中的占比，防止意外风险发生。因此我们认为投资策略没有决策性问题。

除此之外，本基金指数投资的前十名证券的发行主体及积极投资的前五名证券的发行主体均没有被监管部门立案调,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。

5.11.2声明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备 选股票库

本基金投资的前十名股票中,没有超出基金合同规定备选库之外的股票。

5.11.3其他资产构成

序号 名称 金额（元）

1 存出保证金 51,438.64

2 应收证券清算款 -

3 应收股利 -

4 应收利息 6,146.29

5 应收申购款 33,381.52

6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 90,966.45

5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

5.11.5报告期末股票中存在流通受限情况的说明

5.11.5.1报告期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末指数投资前十名股票不存在流通受限情况。

5.11.5.2报告期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明

序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的公允占基金资产净值比流通受限情况说明

价值 例（%）

1 600485 *ST信威 545,330.08 0.14 重大资产重组

5.11.6投资组合报告附注的其他字描述部分

因四舍五入因,投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。

§6基金中基金

6.1报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细

6.2当期交易及持有基金产生的费用

6.3本报告期持有的基金发生的重大影响事件

§7开放式基金份额变动

单位：份

项目 信诚沪深300指数 信诚沪深300指数 信诚沪深300指数

分级A 分级B 分级

报告期期初基金份额总额 142,832,977.00 142,832,977.00 129,181,662.95

报告期期间基金总申购份额 - - 44,045,318.16

减:报告期期间基金总赎回份额 - - 8,722,438.20

报告期期间基金拆分变动份额(份额减少 261,093.00 261,093.00 -522,186.00

以”-”填列)

报告期期末基金份额总额 143,094,070.00 143,094,070.00 163,982,356.91

拆分变动份额为本基金三级份额之间的配对转换及基金份额折算变动份额。

§8基金管理人运用固有资金投资本基金情况

8.1基金管理人持有本基金份额变动情况

8.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本报告期,基金管理人未运用固有资金投资本基金。

§9报告期末发起式基金发起资金持有份额情况

无

§10影响投资者决策的其他重要信息

10.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

10.2影响投资者决策的其他重要信息

无

§11备件目录

11.1备件目录

1、信诚沪深300指数分级证券投资基金相关批准件

2、中信保诚基金管理公司营业执照

3、信诚沪深300指数分级证券投资基金基金合同

4、信诚沪深300指数分级证券投资基金招募说明书

5、本报告期内按照规定披露的各项公告

11.2存放地点

中信保诚基金管理有限公司办公地--中国（上海）自由贸易试验区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼9层

11.3阅方式

投资者可在营业时间至公司办公地点免费阅，也可按工本费购买复印件。

亦可通过公司网站阅，公司网址为www.citicprufunds.com.cn。

中信保诚基金管理有限公司

2019年07月19日

11.2存放地点

中信保诚基金管理有限公司办公地--中国（上海）自由贸易试验区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼9层

11.3阅方式

投资者可在营业时间至公司办公地点免费阅，也可按工本费购买复印件。

亦可通过公司网站阅，公司网址为www.citicprufunds.com.cn。

中信保诚基金管理有限公司

2019年07月19日