浦银安盛睿智精选灵活配置混合型证券投资基金2019年第2季度报告

2019-06-30

基金管理人：浦银安盛基金管理有限公司

基金托管人：广发证券股份有限公司

报告送出日期：2019-07-16

重要提示

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重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金产品概况 基金托管人广发证券股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年7月12日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金基本情况 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

主要财务指标和基金净值 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

表现 本报告中财务资料未经审计。

主要财务指标

本报告期自2019年4月1日起至6月30日止。

基金净值表现

本报告期基金份额

净值增长率及其与

同期业绩比较基准 基金基本情况

收益率的比较

自基金合同生效以 项目 数值

来基金累计净值增 基金简称 浦银安盛睿智精选混合

长率变动及其与同 场内简称

期业绩比较基准收

益率变动的比较 基金主代码 519172

其他指标 基金运作方式 契约型开放式

管理人报告 基金合同生效日 2016-02-03

基金经理（或基金经 报告期末基金份额总额 85,989,880.43

理小组）简介

管理人对报告期内本 投资目标 本基金通过对股票、固定收益证券、现金等资产的积极灵活配置，在严格控制风险并保证充分流动性的前提下，谋求基金资产的长期稳定增值。

基金运作遵规守信情 1)资产配置策略

况的说明

公平交易专项说明 资产配置策略采用浦银安盛资产配置模型，通过宏观经济、估值水平、流动性和市场政策等四个因素的分析框架，动态把握不同资产类别的投资价值、投资时机以及其风险收益特征的相对

公平交易制度的执 投资策略 变化，进行股票、固定收益证券和现金等大类资产的合理配置，在严格控制投资风险的基础上追求基金资产的长期持续稳定增长。

行情况 2)股票投资策略

异常交易行为的专

项说明 本基金坚持“自上而下”与“自下而上”相结合的投资理念，通过灵活资产配置，注重风险与收益的平衡，结合行业发展趋势精选个股构建投资组合。

报告期内基金的投资 业绩比较基准 本基金业绩比较基准为：沪深300指数收益率*55%+中证全债指数收益率*45%。

策略和业绩表现说明 风险收益特征 本基金为混合型基金，本基金属于中高风险、中高收益的基金品种，其预期风险和预期收益高于债券型基金和货币市场基金，低于股票型基金。

报告期内基金的投

资策略和运作分析 基金管理人 浦银安盛基金管理有限公司

报告期内基金的业 基金托管人 广发证券股份有限公司

绩表现 下属2级基金的基金简称 浦银安盛睿智精选混合A 浦银安盛睿智精选混合C

报告期内管理人对本 下属2级基金的场内简称

基金持有人数或基金

资产净值预警情形的 下属2级基金的交易代码 519172 519173

说明

报告期末下属2级基金的份额总额 44,100,560.27 41,889,320.16

投资组合报告

报告期末基金资产组 下属2级基金的风险收益特征

合情况

报告期末按行业分类

的股票投资组合

报告期末按行业分类 主要财务指标

的港股通投资股票投

单位：人民币元

浦银安盛睿智精选混合A(元) 浦银安盛睿智精选混合C(元)

主要财务指标 主基金(元)

2019-04-01-2019-06-30 2019-04-01-2019-06-30

本期已实现收益 -745,175.30 -736,617.93

本期利润 287,830.91 329,955.16

加权平均基金份额本期利润 0.0062 0.0076

期末基金资产净值 46,717,881.94 43,063,442.82

期末基金份额净值 1.059 1.028

注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额。

3、本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

基金净值表现

本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④

本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较A

阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④

过去三个月 0.67% 1.54% -0.20% 0.83% 0.87% 0.71%

本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较B

阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④

过去三个月 0.49% 1.54% -0.20% 0.83% 0.69% 0.71%

自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较A

自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较B

其他指标

单位：人民币元

其他指标 报告期（2019-04-01至2019-06-30）

其他指标 报告期（2019-06-30）

基金经理（或基金经理小组）简介

任本基金的基金经理期限

姓名 职务 证券从业年限 说明

任职日期 离任日期

杨岳斌先生，英国伯明翰大学金融MBA。1994年至2001年就职于招商银行总行营业部担任高级

公司权益投资部总监助理，公司旗下浦银安盛

经理之职。2003年至2007年就职于招商银行总行公司银行部担任高级经理之职；2007年就职于

消费升级灵活配置混合型证券投资基金和浦银

杨岳斌 2018-01-29 - 12 兴业基金，历任金融研究员、金融地产组负责人、基金经理助理及基金经理之职。2017年7月

安盛睿智精选灵活配置混合型证券投资基金基

加盟浦银安盛基金，担任研究部副总监。2018年1月起兼任本公司旗下浦银安盛消费升级灵活

金经理。

配置混合型证券投资基金及浦银安盛睿智精选灵活配置混合型证券投资基金。

注：1、本基金基金经理的任职日期为公司决定的聘任日期。

2、证券从业年限的计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的则管理和运用基金资产，在严格控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内未有损害基金份额持有人利益

的行为。

公平交易专项说明

公平交易制度的执行情况

本基金管理人根据《公平交易管理规定》，建立并健全了有效的公平交易执行体系，保证公平对待旗下的每一个基金组合。

在具体执行中，在投资决策流程上，构建统一的研究平台，为所有投资组合公平的提供研究支持。同时，在投资决策过程中，严格遵守公司的各项投资管理制度和投资授权制度，保证公募基金及专户业务的独立投资决策机制；在交易执行环节上，详细规定了面对多个

投资组合的投资指令的交易执行的流程和规定，以保证投资执行交易过程的公平性；从事后监控角度上，一方面是定期对股票交易情况进行分析，对不同时间窗口（同日，3日，5日和10日）发生的不同组合对同一股票的同向交易及反向交易进行价差分析，并进行统计

显著性的检验，以确定交易价差对相关基金的业绩差异的贡献度；同时对旗下投资组合及其各投资类别的收益率差异的分析；另一方面是公司对公平交易制度的遵守和相关业务流程的执行情况进行定期检，并对发现的问题进行及时的报告。

本报告期内，上述公平交易制度总体执行情况良好，公平对待旗下各投资组合，未发现任何违反公平交易的行为。

异常交易行为的专项说明

本报告期内未发现本基金存在违反法律、法规、中国证监会和证券交易所颁布的相关规范性件中认定的异常交易行为。报告期内未发生旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情形。

报告期内基金的投资策略和运作分析

二季度，市场基于对贸易战进一步升级的担忧，再次引发了风格的变化。前期游资炒作的狂热情绪有所降温，部分行业因景气度下降，遭到市场抛弃，从而引发估值和盈利双杀的风险，市场再度把焦点放在了景气度持续向上的板块，其中大部分集中在消费板块。

从中长期来，消费板块是中国经济确定性很高的大方向。消费虽然是经济发展带来的一个结果。与此同时，消费本身也是经济发展的重要动力之一。我们认为，局部消费板块的股价的确出现了透支未来业绩的情况，从中长期来，消费仍是中国经济极为重要的方向

之一。

从G20的结果来，贸易战进一步升温的可能性较小，但是我们认为，在中国真正超越美国成为第一大经济体之前，我们仍会在短期和中期，受到来自美国不同层面的压制。与此同时，只要坚定对外开放、发展经济的大方向不变，我们对中国经济中长期发展抱有强烈的

信心。在复杂多变的市场环境下，我们将会继续追逐景气度向上的优势行业，追逐优秀的管理层，以合理价格买入中长期有持续增长的优质个股，这将是我们一以贯之的操作策略。

报告期内基金的业绩表现

截至本报告期末浦银安盛睿智精选混合A基金份额净值为1.059元，本报告期基金份额净值增长率为0.67%；截至本报告期末浦银安盛睿智精选混合C基金份额净值为1.028元，本报告期基金份额净值增长率为0.49%；同期业绩比较基准收益率为-0.20%。

报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

1、本报告期内未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人的情形。

2、本报告期内未出现连续二十个工作日基金资产净值低于五千万的情形。

投资组合报告

报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（％）

1 权益类投资 70,435,015.99 78.01

其中：股票 70,435,015.99 78.01

2 固定收益投资 - -

其中：债券 - -

资产支持证券 - -

3 贵金属投资 - -

4 金融衍生品投资 - -

5 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -

6 银行存款和结算备付金合计 19,535,967.21 21.64

7 其他资产 322,701.53 0.36

8 合计 90,293,684.73 100.00

报告期末按行业分类的股票投资组合

报告期末按行业分类的境内股票投资组合

序号 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

A 农、林、牧、渔业 - -

B 采矿业 55,912.50 0.06

C 制造业 53,090,724.99 59.13

电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -

E 建筑业 - -

批发和零售业 10,616,900.00 11.83

G 交通运输、仓储和邮政业 6,574,898.20 7.32

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技术服务业 39,603.76 0.04

J 金融业 33,869.94 0.04

K 房地产业 - -

L 租赁和商务服务业 - -

M 科学研究和技术服务业 - -

N 水利、环境和公共设施管理业 - -

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 化、体育和娱乐业 23,106.60 0.03

S 综合 - -

合计 70,435,015.99 78.45

报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

A基础材料 - -

B消费者非必需品 - -

C消费者常用品 - -

能源 - -

E金融 - -

医疗保健 - -

G工业 - -

H信息技术 - -

I电信服务 - -

J公用事业 - -

K房地产 - -

注：本基金本报告期末未持有港股通股票。

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

1 600809 山西汾酒 95,000 6,559,750.00 7.31

2 600009 上海机场 78,000 6,534,840.00 7.28

3 002271 东方雨虹 284,918 6,456,241.88 7.19

4 600887 伊利股份 190,000 6,347,900.00 7.07

5 601933 永辉超市 560,000 5,717,600.00 6.37

6 002035 华帝股份 450,000 5,481,000.00 6.10

7 603939 益丰药房 70,000 4,899,300.00 5.46

8 603658 安图生物 70,000 4,785,200.00 5.33

9 600885 宏发股份 180,000 4,374,000.00 4.87

10 002050 三花智控 399,360 4,213,248.00 4.69

报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

1 国家债券 - -

2 央行票据 - -

3 金融债券 - -

其中：政策性金融债 - -

4 企业债券 - -

5 企业短期融资券 - -

6 中期票据 - -

7 可转债（可交换债） - -

8 同业存单 - -

9 其他 - -

10 合计 - -

注：本基金本报告期末未持有债券。

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

注：本基金本报告期末未持有债券。

期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

序号 贵金属代码 贵金属名称 数量（份） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

注：本基金本报告期末未持有贵金属。

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细

注：本基金本报告期末未持有权证。

报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

代码 名称 持仓量（买/卖） 合约市值(元) 公允价值变动(元) 风险说明

公允价值变动总额合计(元) -

股指期货投资本期收益(元) -

股指期货投资本期公允价值变动(元) -

注：本基金本报告期末未持有股指期货。

本基金投资股指期货的投资政策

本基金本报告期末未持有股指期货。

报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

本期国债期货投资政策

本基金本报告期末未持有国债期货。

报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

代码 名称 持仓量（买/卖） 合约市值(元) 公允价值变动(元) 风险指标说明

公允价值变动总额合计(元) -

国债期货投资本期收益（元） -

国债期货投资本期公允价值变动(元) -

注：本基金本报告期末未持有国债期货。

本期国债期货投资评价

本基金本报告期末未持有国债期货。

投资组合报告附注

受到调以及处罚情况

报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。

申明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库

本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库的范围。

其他资产构成

单位：人民币元

序号 名称 金额（元）

1 存出保证金 86,789.12

2 应收证券清算款 81,111.62

3 应收股利 -

4 应收利息 3,735.48

5 应收申购款 151,065.31

6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 322,701.53

报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

注：本基金本报告期末未持有债券。

报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

注：本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

开放式基金份额变动

单位：份

项目 浦银安盛睿智精选混合 浦银安盛睿智精选混合A 浦银安盛睿智精选混合C

报告期期初基金份额总额 49,772,932.58 46,529,438.61

报告期期间基金总申购份额 1,473,180.67 4,924,429.21

减：报告期期间基金总赎回份额 7,145,552.98 9,564,547.66

报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以“-”填列）

报告期期末基金份额总额 85,989,880.43 44,100,560.27 41,889,320.16

基金管理人运用固有资金投资本基金情况

基金管理人持有本基金份额变动情况

单位：份

项目 浦银安盛睿智精选混合 浦银安盛睿智精选混合A 浦银安盛睿智精选混合C

报告期期初管理人持有的本基金份额

报告期期间买入/申购总份额

报告期期间卖出/赎回总份额

报告期期末管理人持有的本基金份额

报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例(%) - - -

注：本报告期本基金管理人未运用固有资金投资本基金。

基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

序号 交易方式 交易日期 交易份额（份） 交易金额（元） 适用费率

合计

注：本报告期本基金管理人未运用固有资金投资本基金。

报告期末发起式基金发起资金持有份额情况

项目 持有份额总数 持有份额占基金总份额比例 发起份额总数 发起份额占基金总份额比例 发起份额承诺持有期限

基金管理人固有资金 -% -%

基金管理人高级管理人员 -% -%

基金经理等人员 -% -%

基金管理人股东 -% -%

其他 -% -%

合计 -% -%

报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况

投资者类别

序号 持有基金份额比例达到或者超过20%的时间区间 期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额 份额占比

机构 - - - - - - -

个人 - - - - - - -

产品特有风险

-

注：本基金报告期内无单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。

影响投资者决策的其他重要信息

备件目录

1、中国证监会批准基金募集的件

2、浦银安盛睿智精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同

3、浦银安盛睿智精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书

4、浦银安盛睿智精选灵活配置混合型证券投资基金托管协议

5、基金管理人业务资格批件、营业执照、公司章程

6、基金托管人业务资格批件和营业执照

7、本报告期内在中国证监会指定报刊上披露的各项公告

8、中国证监会要求的其他件

存放地点

上海市淮海中路381号中环广场38楼基金管理人办公场所。

阅方式

投资者可登录基金管理人网站（www.py-axa.com）阅，或在营业时间内至基金管理人办公场所免费阅。

投资者对本报告书如有疑问，可咨询基金管理人。

客户服务中心电话：400-8828-999或021-33079999。