中融新机遇灵活配置混合型证券投资基金2019年第2季度报告

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中融新机遇灵活配置混合型证券投资基金

2019年第2季度报告

2019年06月30日

基金管理人:中融基金管理有限公司

基金托管人:中国工商银行股份有限公司

报告送出日期:2019年07月19日

§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年7月16日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告期中的财务资料未经审计。

本报告期自2019年4月1日起至2019年6月30日止。

§2 基金产品概况

基金简称中融新机遇混合

基金主代码 001261

基金运作方式契约型开放式

基金合同生效日 2015年05月04日

报告期末基金份额总额 106,463,015.26份

本基金通过积极优选具备利润创造能力并且估

投资目标值水平具备竞争力的优势上市公司，同时通过

优化风险收益配比来追求绝对收益，力求实现

基金资产的长期稳定增值。

1．大类资产配置

2．股票投资策略

投资策略 3．债券投资策略

4．股指期货投资策略

5．中小企业私募债券投资策略

6．资产支持证券投资策略

业绩比较基准沪深300指数收益率×55%+上证国债指数收益

率×45%

本基金为混合型基金，预期风险和预期收益高

风险收益特征于债券型基金和货币市场基金，但低于股票型

基金。

基金管理人中融基金管理有限公司

基金托管人中国工商银行股份有限公司

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标报告期（2019年04月01日-2019年06月30日）

1.本期已实现收益 3,357,494.77

2.本期利润 -5,094,140.02

3.加权平均基金份额本期利润 -0.0475

4.期末基金资产净值 95,959,745.55

5.期末基金份额净值 0.901

注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

2、上述本基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，例如：基金的申购、赎回费等，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

3.2基金净值表现

3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

净值增长业绩比较业绩比较

阶段净值增长率标准差基准收益基准收益 ①-③ ②-④

率① ② 率③ 率标准差

④

过去三个 -5.06% 1.02% -0.16% 0.84% -4.90% 0.18%

月

3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

注：按基金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期，建仓期结束时本基金的各项投资比例符合基金合同的有关约定。

§4 管理人报告

4.1基金经理（或基金经理小组）简介

任本基金的基金经理证券从

姓名职务期限业年限说明

任职日期离任日期

寇红先生，中国国籍，毕业

于北京大学金融学专业，博士

中融新机研究生学历，具有基金从业资

遇灵活配格，证券从业年限10年。2008

置混合型 2019-05- 年9月至2010年12月曾任光大

寇红证券投资 20 - 10 证券股份有限公司研究所研究

基金的基员；2010年12月至2015年3月曾

金经理。任天治基金管理有限公司研究

部研究员。2015年3月加入中融

基金管理有限公司，现任研究

部执行总经理。

注：（1）上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。

（2）证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项配套法规、基金合同和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。

4.3公平交易专项说明

4.3.1公平交易制度的执行情况

根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，本公司制定了《公平交易管理办法》并严格执行,公司通过建立科学、制衡的投资决策体系，加强交易分配环节的内部控制，在研究、决策、交易执行等各环节，通过制度、流程、技术手段等各方面措施确保了公平对待所管理的投资组合，保证公平交易则的实现。

本报告期内，上述公平交易制度总体执行情况良好，不同的投资组合受到了公平对待，未发生不公平的交易事项。

4.3.2异常交易行为的专项说明

报告期内未发现本基金存在异常交易行为。

报告期内未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的情况。

4.4报告期内基金的投资策略和运作分析

2019年第二季度，考虑到A股市场在一季度已经有较大涨幅，部分股票价格有所高估，中美经贸关系面临不确定性，国内经济增速下滑压力将逐渐显现等因素，我们对二季度股市表现整体相对谨慎。尤其是5月份至6月份，为了规避中美经贸摩擦恶化和美国遏制我国高科技企业带来的负面影响，一度适当降低了仓位，对持仓做了较多的调整，降低了净值波动率。6月份，加配了受益于黄金价格上涨的黄金股。到6月下旬，随着中美关系出现缓和的迹象，开始加配电子、计算机、通信等行业，并加配预计中报超预期的医药、化工、新材料等行业股票。整体上，不盲目追逐市场热点，严格基于基本面研究，配置估值相对较低、业绩稳定增长、且未来增长空间大的个股。

4.5报告期内基金的业绩表现

截至报告期末中融新机遇混合基金份额净值为0.901元，本报告期内，基金份额净值增长率为-5.06%，同期业绩比较基准收益率为-0.16%。

§5 投资组合报告

5.1报告期末基金资产组合情况

序号项目金额(元) 占基金总资产的比例

（%）

1 权益投资 49,824,236.95 51.72

其中：股票 49,824,236.95 51.72

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 6,060,600.00 6.29

其中：债券 6,060,600.00 6.29

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入 - -

返售金融资产

7 银行存款和结算备付金合 37,854,512.66 39.30

计

8 其他资产 2,593,283.86 2.69

9 合计 96,332,633.47 100.00

5.2报告期末按行业分类的股票投资组合

5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合

代码行业类别公允价值(元) 占基金资产净值比例（%）

A 农、林、牧、渔业 - -

B 采矿业 13,169,676.61 13.72

C 制造业 29,077,850.04 30.30

电力、热力、燃气及水生 - -

产和供应业

E 建筑业 - -

批发和零售业 1,246,080.00 1.30

G 交通运输、仓储和邮政业 - -

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技 4,040,253.76 4.21

术服务业

J 金融业 2,267,269.94 2.36

K 房地产业 - -

L 租赁和商务服务业 - -

M 科学研究和技术服务业 - -

N 水利、环境和公共设施管 - -

理业

O 居民服务、修理和其他服 - -

务业

教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 化、体育和娱乐业 23,106.60 0.02

S 综合 - -

合计 49,824,236.95 51.92

5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

序号股票代码股票名称数量(股) 公允价值(元) 占基金资产

净值比例(%)

1 600547 山东黄金 79,943 3,291,253.31 3.43

2 300567 精测电子 60,000 3,151,200.00 3.28

3 600507 方大特钢 250,000 2,445,000.00 2.55

4 600745 闻泰科技 70,000 2,325,400.00 2.42

5 300525 博思软件 105,000 2,273,250.00 2.37

6 002155 湖南黄金 200,000 2,014,000.00 2.10

7 002237 恒邦股份 110,000 1,838,100.00 1.92

8 603986 兆易创新 20,000 1,734,000.00 1.81

9 300552 万集科技 60,000 1,727,400.00 1.80

10 601899 紫金矿业 450,000 1,696,500.00 1.77

5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号债券品种公允价值(元) 占基金资产净值比例

（％）

1 国家债券 - -

2 央行票据 - -

3 金融债券 6,060,600.00 6.32

其中：政策性金融债 6,060,600.00 6.32

4 企业债券 - -

5 企业短期融资券 - -

6 中期票据 - -

7 可转债（可交换债） - -

8 同业存单 - -

9 其他 - -

10 合计 6,060,600.00 6.32

5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序号债券代码债券名称数量（张）公允价值(元) 占基金资产净

值比例（％）

1 108602 国开1704 60,000 6,060,600.00 6.32

5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券投资。

5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属投资。

5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

本基金本报告期末未持有股指期货。

5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

本基金本报告期末未持有国债期货。

5.11投资组合报告附注

5.11.1报告期内，本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求，未发现本基金投资的前十名证券的发行主体本期出现被监管部门立案调，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

5.11.2基金投资的前十名股票未超过基金合同规定的备选股票库。

5.11.3其他资产构成

序号名称金额(元)

1 存出保证金 34,252.65

2 应收证券清算款 2,501,809.63

3 应收股利 -

4 应收利息 57,203.85

5 应收申购款 17.73

6 其他应收款 -

7 其他 -

8 合计 2,593,283.86

5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本报告期末本基金未持有处于转股期的债券。

5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末持有的前十名股票中不存在流通受限的情况。

5.11.6投资组合报告附注的其他字描述部分

由于四舍五入的因，各比例的分项之和与合计项之间可能存在尾差。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

报告期期初基金份额总额 108,552,808.60

报告期期间基金总申购份额 260,973.76

减：报告期期间基金总赎回份额 2,350,767.10

报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以 -

“-”填列）

报告期期末基金份额总额 106,463,015.26

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本报告期基金管理人未运用固有资金投资本基金。

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

本基金本报告期内不存在单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。

8.2影响投资者决策的其他重要信息

本报告期无影响投资者决策的其他重要信息。

§9 备件目录

9.1备件目录

（1）中国证监会准予中融新机遇灵活配置混合型证券投资基金募集的件

（2）《中融新机遇灵活配置混合型证券投资基金基金合同》

（3）《中融新机遇灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》

（4）《中融新机遇灵活配置混合型证券投资基金托管协议》

（5）基金管理人业务资格批件、营业执照

（6）基金托管人业务资格批件、营业执照

（7）中国证监会要求的其他件

9.2存放地点

基金管理人或基金托管人的办公场所

9.3阅方式

投资者可在营业时间免费阅，也可在支付工本费后，在合理时间取得上述件的复印件。

咨询电话：中融基金管理有限公司客户服务电话400-160-6000（免长途话费）,（010）56517299。

网址：http://www.zrfunds.com.cn/

中融基金管理有限公司

2019年07月19日