产品业绩不振,规模增长乏力!湘财基金何以解忧?

    来源: 互联网 作者:佚名

    摘要: 成立3年多的小型基金公司湘财基金旗下有7只主动权益类基金,截至6月2日,上述7只基金年内净值下跌超10%,其中湘财长弘A/C年内业绩同类排名后十《投资时报》研究员齐文健今年以来,

      成立3年多的小型基金公司湘财基金旗下有7只主动权益类基金,截至6月2日,上述7只基金年内净值下跌超10%,其中湘财长弘A/C年内业绩同类排名后十

      今年以来,股市、基金已多次“跌上热搜”。《投资时报》研究员注意到,截至6月2日,湘财基金管理有限公司(下称湘财基金)旗下湘财长弘A/C年内净值跌幅超过30%,居同类2203只基金中的后10名。

      Wind数据显示,至2022年一季度末,湘财基金管理规模为31.94亿元,旗下有9只基金(各类份额合并计算,下同),其中债券型基金、主动权益类基金各有2只和7只。

      截至6月2日(下同),该公司旗下7只主动权益类基金年内业绩“全军覆没”,净值跌幅皆超10%。

      主动权益基金业绩不佳

      《投资时报》研究员注意到,湘财基金旗下7只主动权益类基金,多数业绩并不理想。

      7只主动权益类基金今年以来净值跌幅均超10%,其中湘财长兴A/C等3只基金年内净值下跌超20%。有4只产品同类排名在后1/2。

      作为湘财基金旗下7只主动权益类基金中业绩表现最差的产品,湘财长弘A/C今年以来收益率为-32.28%/-32.29%,同类排名为2196/2203、2197/2203。

      此外,该基金近一年收益率为-17.99%/-18.31%,同类排名均在后1/3;自2020年9月成立以来总回报仍告负,为-12.13%/-12.72%。

      湘财长弘A/C业绩不佳,或与该基金选股有关。过去四个季度,该基金股票市值占基金净值比例分别为79.93%、74.45%、94.2%、91.71%,其中前十大重仓股持股占基金净值比例分别为29.01%、36.92%、48.88%、50.35%。

      尽管该基金前十大重仓股中无一个股连续出现4个季度,但是意华股份(002897)(002897.SZ)、【粤电力A(000539)、股吧】(000539.SZ)、上海电力(600021)(600021.SH)3只个股在今年一季度和去年四季度重复出现,且占基金净值比例均上升,截至今年一季度末持仓比例合计为20.02%。截至6月2日收盘,上述3只个股年内跌幅分别为31.07%、24.39%、20.9%。

      湘财长弘A/C的基金经理是车广路、刘勇驿,二者还管理着湘财长兴A/C。毫不意外,湘财长兴A/C各阶段的业绩同样为负。

      事实上,除了上述两只产品外,车广路还参与了湘财长顺A/C、湘财长源A/C等5只主动权益类基金的管理。这5只主动权益类基金的皆是多人管理模式。譬如车广路与徐亦达共同管理的湘财创新成长一年持有A/C;车广路、徐亦达、程涛三人合作管理湘财长顺A/C、湘财长源A/C等。

      值得关注的是,程涛除了是湘财基金权益基金经理外,还是该公司现任总经理。而基金经理刘勇驿参与管理着3只主动权益类基金的同时,还单独管理了该公司旗下目前仅有的两只债券型基金。

      或受基金经理重合的影响,今年一季度湘财长顺A/C、湘财长源A/C、湘财周期轮动一年持有等3只基金前十大重仓股中有中国国航(601111)(601111.SH)、新希望(000876)(000876.SZ)等8只个股相同。另外,湘财长弘A/C、湘财创新成长一年持有A/C在今年一季度也有华能国际(600011)(600011.SH)、上海电力等7只个股重复。

      而该公司旗下存量主动权益类基金中年内业绩表现最好的湘财长泽A/C,在重仓股的选择上,有别于其他产品。今年一季度,该基金前十大重仓股中,建筑材料、建筑装饰个股占据半壁江山。

      规模增长乏力

      公开资料显示,湘财基金成立于2018年7月13日,公司注册地位于上海市,注册资本金为1.5亿元,是湘财证券股份有限公司的全资子公司。

      从过去3年多来看,湘财基金发展并不顺利。该公司成立初期产品布局相对缓慢,且均以主动权益类基金为主。2019年3月28日,该公司成立首只基金——湘财长顺A/C,同年12月18日湘财长源A/C募集成功。

      截至2019年末,湘财基金凭借两只新基金规模也未能超过10亿元,仅为8.13亿元。

      与此同时,2019年湘财基金总经理还发生了更迭。2019年6月27日,该公司发布公告称,总经理来君因工作调整于2019年6月25日离任,转任公司其他岗位。同日,程涛成为公司新任总经理。同年7月3日,该公司再次发布高级管理人员变更公告称,来君担任公司副总经理。

      随着公募基金“大年”的延续,湘财基金2020年资产规模增长明显,一年时间扩张到2020年末的21.05亿元,增速为158.94%。

      《投资时报》研究员注意到,2020年湘财基金成立5只基金,首募规模合计为22.36亿元。而截至2020年末,该公司旗下仅有湘财长顺A/C同比增加1.4亿元,另有5只基金规模合计缩水10.84亿元,而湘财久盈中短债A/C因成立于2020年12月23日规模仍是2.16亿元保持不变。

      2021年,湘财基金又添3只“新丁”,不过成立于2020年4月的湘财久丰3个月定开A/C因触发基金合同终止条款在2021年11月完成清算程序。

      截至今年一季度末,湘财基金管理规模为31.94亿元,环比微增0.03亿元,在149家基金公司中排在第133名。自2019年二季度至2022年一季度,该公司已连续12个季度公司排在120名之外。

      《投资时报》研究员观察发现,自2021年11月22日成立湘财久盛39个月定开A/C后,该公司至今未有新基金成立或等待发行。

      与同期成立的基金公司相比,湘财基金的规模亦处于中后水平。数据显示,截至2022年一季度末,同样成立于2018年的睿远基金资产规模为520.97亿元。相比较之下,湘财基金劣势明显。

      针对湘财基金的业绩、规模等相关问题,《投资时报》向该公司发送了沟通函,不过截至发稿未收到回复。

      湘财基金旗下主动权益类基金年内业绩全部告负

      

      注:数据截至2022年6月2日。数据来源:Wind

    关键词:

    湘财

    审核:yj22427 编辑:yj22427

    免责声明:

    1、凡本网注明“来源:***”的作品,均是转载自其他平台,本网赢家财富网 www.yjcf360.com 转载文章为个人学习、研究或者欣赏传播信息之目的,并不意味着赞同其观点或其内容的真实性已得到证实。全部作品仅代表作者本人的观点,不代表本网站赢家财富网的观点、看法及立场,文责作者自负。如因作品内容、版权和其他问题请与本站管理员联系,请在30日内进行,我们收到通知后会在3个工作日内及时进行处理。

    2.本网站刊载的各类文章、广告、访问者在本网站发表的观点,以链接形式推荐的其他网站内容,仅为提供更多信息供用户参考使用或为学习交流的方便(本网有权删除)。所提供的数据仅供参考,使用者务请核实,风险自负。

    版权属于赢家财富网,转载请注明出处
    查看更多